Что стоит за ростом Synapse ($SYN) на 96% за неделю?

Synapse ($SYN), протокол взаимодействия криптовалют, пережил свою самую значимую неделю: токен $SYN вырос на 96% в течение третьей недели августа 2024 года.

Основная часть этого роста произошла 16 августа 2024 года, когда токен подскочил на 58% после того, как Binance представила бессрочные фьючерсные контракты SYN на своей платформе.

После достижения исторического минимума в $0,267 ранее в августе 2024 года инвесторы SYN с оптимизмом смотрят на то, что худшее уже позади.

В этой статье рассматривается, почему протокол Synapse — это больше, чем просто кросс-чейн-мост, и рассматривается, как он решает критическую проблему фрагментации ликвидности в криптовалютном пространстве.

Что такое Synapse Protocol?

Synapse Protocol — это кросс-чейн-взаимодействующая сеть, разработанная для упрощения мостов и обмена криптовалютами между различными блокчейнами.

Первоначально запущенный в 2021 году как кросс-чейн-мост для сетей, совместимых с EVM, Synapse с тех пор расширился до комплексной экосистемы взаимодействия. Эта инфраструктура включает два ключевых компонента: Synapse Chain и Synapse Interchain Network.

Вот описание того, как функционирует каждый компонент:

1. Synapse Bridge

Synapse Bridge соединяет 22 цепочки виртуальных машин Ethereum (EVM), такие как Ethereum (ETH), Arbitrum (ARB), Avalanche (AVAX), Base, Blast (BLAST), BNB Chain (BNB), Optimism (OP) и Polygon (POL). Кроме того, он включает Solana Bridge, связывающий Solana (SOL) с Ethereum, Arbitrum, Optimism и Base.

По состоянию на 19 августа 2024 года Synapse занимал 10-е место среди крупнейших кросс-чейн-мостов с ежемесячным объемом в 272,3 млн долларов США по всем поддерживаемым цепям. Напротив, Stargate удерживал первое место с объемом в 1,39 млрд долларов США, согласно DeFiLlama.

Платформа Synapse также имеет возможности обмена токенами, поддерживаемые ее пулами ликвидности. Поставщики ликвидности могут выбирать из различных пулов, чтобы получать долю комиссий за соединение и эмиссии токенов SYN.

2. Synapse Interchain Network

Synapse Interchain Network — это оптимистичный блокчейн с доказательством доли владения (PoS), разработанный для упрощения коммуникации и расчетов между связанными криптовалютными сетями. В настоящее время эта сеть находится на этапе тестирования и направлена ​​на объединение ликвидности в разных цепочках и обеспечение бесперебойного взаимодействия с децентрализованными приложениями (dApps) в разных цепочках.

Это работает с тремя агентами вне цепочки: нотариусом, охранником и исполнителем:

• Нотариус: Этот агент передает сообщения о транзакциях из одной цепочки (цепочка A) в другую (цепочка B). Нотариусы должны внести долю, чтобы выполнить свои обязанности, и получить часть комиссий за переход после успешного завершения.
• Охранник: Охранник отслеживает мошенническую деятельность и проверяет данные нотариуса. Если мошенничество обнаружено, охранник получает от нотариуса поставленную криптовалюту. Охранники также должны внести определенную сумму, которая может быть конфискована, если они будут признаны виновными в мошенничестве или предоставлении ложных сведений.
• Исполнитель: После окончания периода проверки на мошенничество исполнитель завершает транзакцию в цепочке назначения, получая долю от комиссий за транзакцию. Исполнителям не нужно делать ставки для участия.

3. Synapse Chain

Synapse Chain — это оптимистичный накопитель на основе Ethereum, который служит как уровнем доступности данных, так и уровнем выполнения для Synapse Interchain Network. Это поддерживает состояние всех цепочек, подключенных к сети, и обрабатывает транзакции, проходящие через него.

Кроме того, Synapse Chain действует как межцепочечный концентратор, где разработчики могут создавать и развертывать приложения, а также управляет ставками, депонированными нотариусами и охранниками.

В целом, Synapse Protocol решает проблему фрагментации ликвидности в пространстве криптовалют, предлагая надежную кросс-цепочечную совместимость и эффективную обработку транзакций.

План масштабирования Synapse и Ethereum, ориентированный на свертывание

Сторонники Synapse все более оптимистично настроены относительно соответствия протокола стратегии масштабирования Ethereum, ориентированной на свертывание. Согласно L2 Beat, в настоящее время Ethereum размещает 71 цепочку уровня 2, и это число должно вырасти, поскольку модели свертывания как услуги и модульные решения блокчейна упрощают создание новых свертываемых цепочек.

Дэниел Чунг, соучредитель Syncracy Capital, подчеркнул эту перспективу, заявив: «В то время как объемы кросс-чейн-связей будут продолжать расти экспоненциально по мере того, как криптоэкономика расширяет многоцепочечный характер, свертывание — это всего лишь верхушка айсберга возможностей. Будущее — за общими кросс-чейн-системами обмена сообщениями — надмножеством кросс-чейн-обмена».

Распространение решений уровня 2 привело к фрагментации ликвидности в различных цепочках, что привело к неэффективности капитала, проблемам в управлении активами между цепочками и неоптимальному пользовательскому опыту.

Сторонники Synapse утверждают, что Synapse Chain и Synapse Interchain Network могли бы эффективно решать эти проблемы путем стандартизации обмена сообщениями между цепочками и объединения экосистемы Ethereum уровня 2.

Маккенна, соучредитель Arete Capital, подчеркнул растущий спрос на возможности кросс-цепочек, написав на X: «Приложения по своей сути хотят быть кросс-цепочками, чтобы охватить самую широкую аудиторию и максимизировать доход протокола, в то время как пользователи ищут кросс-цепочные вычисления, чтобы получить доступ к глобальной ликвидности». Он также предположил, что SYN может быть недооценен, отметив, что «большинство людей недооценивают спрос на межцепочные вычисления в течение следующих пяти лет».

Анализ цены токена $SYN

Ранняя история торговли токеном SYN на CoinMarketCap показывает, что в сентябре 2021 года он стоил от 1,30 до 2,30 долларов. Во время бычьего рынка криптовалют 2021 года SYN вырос до исторического максимума в 5 долларов в конце октября 2021 года.

Однако с 2022 года цена SYN в основном находилась в диапазоне, пытаясь преодолеть значительный уровень сопротивления в 2 доллара. В марте 2024 года SYN достиг годового пика в $1,96, что было обусловлено более широкой тенденцией к росту рынка после одобрения спотовых биткоин-ETF в США.

Несмотря на этот рост, SYN упал до исторического минимума в $0,267 к 5 августа 2024 года. Недавнее введение бессрочных фьючерсных контрактов SYN на Binance спровоцировало разворот в судьбе, что привело к значительному росту на 96% в третью неделю августа 2024 года.

По состоянию на 20 августа 2024 года SYN занимает 309-е место среди криптовалют с рыночной капитализацией, превышающей $101,7 млн. Для сравнения, другие проекты, ориентированные на взаимодействие, включают Wormhole (W) на 99-м месте с рыночной капитализацией более 563 миллионов долларов, Axelar (AXL) на 122-м месте с рыночной капитализацией более 411 миллионов долларов и LayerZero (ZRO) на 131-м месте с рыночной капитализацией более 336 миллионов долларов.