Что такое USD Coin и как она работает? Объяснение от Digimagg

USD Coin (USDC) — Это криптовалюта, привязанная к доллару США, обеспечивающая стабильность ее стоимости. Каждый доллар США, классифицированный как стейблкоин, предназначен для сохранения стоимости, эквивалентной одному доллару.

USDC в настоящее время является второй по величине стабильной монетой с рыночной капитализацией в 73 миллиарда долларов. Вместе с Tether (USDT) USDC составляет 80% мировой рыночной капитализации стейблкоинов.

Что такое USD Coin?

Представленная в 2018 году консорциумом Centre, созданным Circle и Coinbase, монета USD (USDC) была разработана как регулируемая стабильная монета, использующая технологию блокчейна.

Стейблкоины, такие как USDC, представляют собой категорию криптовалюты, привязанной к другому активу, будь то бумажная валюта, товар или другая криптовалюта. Целью USDC является поддержание фиксированного соотношения с долларом США, обеспечивающего привязку один к одному.

В отличие от криптовалют, таких как Биткойн (BTC) или Эфириум (ETH), которые демонстрируют волатильность цен, стейблкоины, такие как USDC, служат определенной цели. Вместо того, чтобы стремиться к повышению стоимости активов с течением времени, они в первую очередь функционируют как стабильное средство сбережения.

Например, хотя на момент написания статьи доходность Биткойна с начала года составила -35%, стоимость USDC оставалась относительно стабильной в течение года. За последние 52 недели торговая цена USDC упала немного ниже долларовой привязки до 0,995 доллара.

Как работает USD Coin?

Монета USD (USDC) поддерживается материальными активами, часто называемыми стейблкоинами, обеспеченными бумажными деньгами. Это означает, что он поддерживается суверенной валютой, такой как доллар США или британский фунт.

Чтобы поддерживать стабильную стоимость USDC на уровне 1 доллара, он обеспечен денежными средствами и краткосрочными государственными облигациями США. По сути, за каждый токен USDC в обращении имеется залог в размере 1 доллара США.

Инвесторы на рынке криптовалют приобретают USD Coin, ожидая, что ее стоимость будет постоянно соответствовать стоимости доллара. Основной вариант использования USDC предполагает его покупку, хранение на бирже или криптокошельке и последующее использование для покупки других криптовалют.

Прозрачность, предлагаемая USDC

Стив Бумбера, главный операционный директор Many Worlds Token, подчеркивает, что USDC широко считается безопасной стабильной монетой благодаря ее прозрачным залоговым резервам.

Он отмечает, что Центр сотрудничает с аудиторами и регулирующими органами, обеспечивая четкое раскрытие резервов, поддерживающих привязку USDC к доллару США. Доступны ежемесячные отчеты о балансе резервов с подробным описанием обращения USDC и его долларового эквивалента.

Грант Торнтон проводит аудит USDC, а Circle объявляет еженедельные отчеты об аттестации с мая 2022 года, повышая доверие, раскрывая точные средства, поддерживающие стейблкоин.

При приобретении 1 USDC чеканится новый токен, а при продаже 1 USDC за фиатную валюту монета «сжигается».

USDC отражает делимость доллара США, позволяя дробить до 0,000001 USDC, хотя Coinbase накладывает лимит на снятие средств в размере 0,001 USDC. Максимальный лимит вывода составляет 15 000 000 долларов США.

Марко Маноппо, директор по исследованиям Digital Asset Research, объясняет, что участники цифровых активов торгуют парами USDC на биржах или напрямую взаимодействуют с их эмитентом.

USDC вводит ликвидность на рынки криптовалют и работает в таких известных сетях блокчейнов, как Ethereum, Algorand, Solana и TRON. Кроме того, он служит служебным токеном ERC-20, стандартом для создания смарт-контрактов Ethereum.

Плюсы и минусы монеты USD

USD Coin предлагает значительное преимущество, облегчая покупку и продажу других криптовалют без необходимости конвертировать фиатную валюту на биржах и обратно.

Транзакции USDC доступны круглосуточно и без выходных, они выполняются быстрее, чем традиционные валютные переводы, а расчеты выполняются за секунды. Более того, транзакционные издержки минимальны, что обеспечивает экономическую эффективность и эффективность.

По словам Джереми Аллера, основателя и генерального директора Circle, привлекательность USDC заключается в его полной интеграции с глобальной банковской системой, что позволяет легко создавать и погашать активы. Эта интеграция обеспечивает быстрые переводы капитала в разные географические точки, опережая традиционные банковские переводы.

Однако у использования USDC есть и недостатки. Во-первых, он не обеспечивает повышения цен, как некоторые другие криптовалюты. Кроме того, пользователи должны помнить о нормативно-правовой базе, окружающей цифровые валюты и стейблкоины. Криптоэксперты предупреждают, что правительственные постановления, нацеленные на эти цифровые активы, потенциально могут помешать их будущему.

USD Coin против Bitcoin 

USD Coin отличается от криптовалют, таких как Bitcoin , тем, что она полностью обеспечена залогом.

По словам Маноппо, «в отличие от USDC, Bitcoin не обеспечен другими активами. Ценность BTC вращается вокруг его дефицита, как и золота».

Хотя стоимость USDC привязана к доллару США, стоимость Bitcoin определяется его ограниченным предложением. В обращении будет только 21 миллион Bitcoin , из которых в настоящее время на рынке находится примерно 19 миллионов. Сторонники криптовалют утверждают, что этот дефицит со временем приведет к повышению их стоимости.

Однако полагаться исключительно на восприятие людей при определении стоимости актива, как видно из волатильности Bitcoin , создает проблемы.

Напротив, USDC на протяжении всего своего существования поддерживал относительно стабильную стоимость, хотя в экстремальных рыночных условиях он может испытывать некоторые краткосрочные колебания, отмечает Маноппо.

С другой стороны, привязка цифрового актива к бумажной валюте, такой как доллар США, не предлагает значительного потенциала для повышения стоимости в качестве инвестиции.

Стоит ли инвестировать в USD Coin?

Покупка USD Coin не приносит прибыли инвесторам, поскольку она спроектирована как стейблкоин. Следовательно, его основная выгода заключается в его полезности, а не в ожидаемом повышении цен. Приобретение USDC похоже на владение долларами США, где стоимость инвестиций соответствует их денежному эквиваленту.

Тем не менее, есть возможности заработать на USDC. Вы можете получать пассивный доход, одалживая USDC другим криптоинвесторам, при этом некоторые кредитные платформы предлагают проценты. Однако это сопряжено с риском, как и любые инвестиции.

В целом, цель USD Coin — обеспечить более быстрые и экономичные переводы валюты, минуя традиционных посредников, таких как банки, и обеспечивая при этом стабильность в криптопространстве.