Что такое Compound (COMP) и как работает? Понимание основ управления DeFi

Что такое Compound (COMP)?

Compound работает как децентрализованный программный протокол в сети Ethereum с собственным токеном ERC-20, COMP, который стимулирует сеть компьютеров управлять полностью децентрализованным финансовым рынком.

Являясь известным протоколом децентрализованного финансирования (DeFi), Compound позволяет пользователям обеспечивать различные криптоактивы для доступа к финансовым услугам. Эта система позволяет осуществлять децентрализованное заимствование и кредитование, когда пользователи могут вносить криптовалюту в кредитные пулы, чтобы другие могли брать взаймы, получая проценты от этого процесса.

При внесении криптовалюты пользователи получают токены cETH, cDAI и cBAT, которые представляют их долю в пуле. Эти токены cToken можно свободно передавать и продавать, но их можно обменять только на базовую криптовалюту. Протокол использует автономные смарт-контракты для облегчения этого процесса, гарантируя, что пользователи смогут снять свои депозиты в любое время.

Как работает Compound?

Compound (COMP) упрощает кредитование и заимствование за счет использования смарт-контрактов в блокчейне Ethereum.

Пользователи Compound делятся на две категории:

• Заемщики: они предоставляют залог в криптовалюте и могут брать взаймы другие поддерживаемые криптовалюты под определенный процент от стоимости залога.
• Кредиторы: они вносят криптовалюту в кредитные пулы, из которых заемщики могут брать кредиты. Кредиторы получают проценты по своим вкладам.

Кредиторы получают токены COMP, токен Compound ERC-20, в качестве вознаграждения. Эти вознаграждения определяются количеством токенов cToken, хранящихся в их кошельке, и процентной ставкой, которая варьируется в зависимости от ликвидности токена. Токены с более высокой ликвидностью имеют более низкие процентные ставки.

Пользователи, предоставляющие активы для кредитования по протоколу, также могут брать взаймы любую другую криптовалюту, поддерживаемую Compound. Однако это создает риск ликвидации для заемщиков, если стоимость заемного актива вырастет, превысив стоимость внесенного ими залога.

Кто основал Compound? (Изучение истории Комплекса)

Компаунд основали опытные предприниматели Джеффри Хейс и Роберт Лешнер.

В 2018 году Compound получила финансирование в размере $8,2 млн от известных венчурных компаний Andreessen Horowitz и Bain Capital Ventures.

В следующем году Compound привлек дополнительные 25 миллионов долларов от многих тех же инвесторов, а также от новых участников, таких как Paradigm Capital, венчурный фонд, связанный с Coinbase.

Часть общего объема поставок криптовалюты COMP изначально была выделена инвесторам компании и команде.

Что отличает Compound от других платформ?

Compound выделяется в пространстве децентрализованных финансов (DeFi) благодаря своей модели стимулирования. В дополнение к типичным преимуществам DeFi пользователи получают токены COMP в качестве вознаграждения за свое участие.

Токены COMP не только предоставляют пользователям дополнительную ценность за их участие, но также служат токенами управления. Это стимулирует пользователей не только использовать протокол, но и сохранять свои токены для голосования по будущим решениям, которые могут повлиять на такие аспекты, как процентные ставки и другие факторы, влияющие на их потенциальные доходы.

Какова ценность Compound (COMP)?

Как отмечалось ранее, важный аспект ценности COMP заключается в способности его владельцев участвовать в принятии управленческих решений, которые определяют будущее платформы.

Владельцы COMP также имеют возможность делегировать свои права голоса другой стороне. Это позволяет внешней организации, например юрисконсульту или финансовому эксперту, голосовать от имени держателей COMP, особенно в вопросах, требующих специализированных знаний.

Каково количество токенов Compound (COMP) в обращении?

Как и в случае с Биткойном, общее количество токенов COMP ограничено 10 миллионами, из которых в настоящее время в обращении находится менее одной трети.

4,2 миллиона токенов будут распределены среди пользователей протокола Compound в течение 4-летнего периода.

Около 2,4 миллиона токенов COMP выделено акционерам Compound Labs, Inc. Еще 2,2 миллиона токенов COMP будут распределены среди основателей и нынешней команды Compound с 4-летним графиком перехода прав.

Кроме того, 775 000 токенов COMP зарезервированы для стимулирования управления сообществом, а оставшиеся 332 000 токенов будут распределены между будущими членами команды.

Скорость создания COMP может меняться со временем, поскольку держатели/избиратели COMP имеют возможность изменить эту скорость посредством предложений по управлению сообществом.

Другие технические данные

Протокол Compound опирается на пять основных компонентов децентрализованного управления:

• COMP: этот токен ERC-20 определяет право голоса пользователя. Чем больше COMP хранится в кошельке, тем больше вес их делегации или голоса.
• Делегирование: держатели COMP должны делегировать свои права голоса по адресу, прежде чем они смогут голосовать или создавать предложения. Этот адрес может быть кошельком другого пользователя или собственным кошельком владельца.
• Предложения: это сегменты исполняемого кода, которые изменяют протокол. Чтобы создать предложение, пользователю необходимо делегировать на свой адрес не менее 1 % от общего количества COMP (эквивалент 100 000 COMP).
• Голосование. После того как пользователи делегировали свои права голоса, они могут голосовать за или против отдельных предложений. Период голосования длится 3 дня, и предложения, получившие большинство голосов, помещаются в очередь в Timelock.
• Временная блокировка: эта функция требует, чтобы все действия по управлению и администрированию оставались во временной блокировке в течение как минимум двух дней до ее внедрения.

Какие меры принимаются для обеспечения безопасности Комплексного протокола?
Безопасность Compound как децентрализованного приложения (dApp), работающего в сети Ethereum, в первую очередь зависит от самого Ethereum.

Compound работает с использованием смарт-контрактов, которые позволяют автономно выполнять все действия в рамках своего протокола.

Кроме того, будущее развитие и траектория Compound обеспечиваются его системой управления, чему способствует собственный токен COMP.

Как использовать Compound?

Пользователи могут напрямую получить доступ к протоколу Compound через complex.finance, используя браузер dApp или обычный браузер с MetaMask или другими опциями кошелька.

После подключения пользователи могут использовать Compound для получения залоговых кредитов или зарабатывать проценты, внося свою криптовалюту для кредитования.

Как выбрать Compound кошелек?

Выбор кошелька COMP зависит от предполагаемого использования и суммы, которую необходимо хранить.

Аппаратные кошельки (холодные кошельки) обеспечивают высочайший уровень безопасности благодаря автономному хранению и резервному копированию. Ledger и Trezor предоставляют решения для хранения данных COMP, при этом Ledger поддерживает встроенное кредитование COMP. Однако аппаратные кошельки могут быть более сложными и дорогостоящими, что делает их пригодными для хранения больших сумм для опытных пользователей.

Программные кошельки бесплатны и просты в использовании, доступны в виде приложений для смартфонов или настольных компьютеров и могут быть депозитарными или некастодиальными. Кастодиальные кошельки управляют закрытыми ключами и создают их резервные копии, тогда как некастодиальные кошельки хранят приватные ключи на устройстве. Несмотря на удобство, они считаются менее безопасными, чем аппаратные кошельки, и подходят для небольших сумм или для новичков.

Онлайн-кошельки (веб-кошельки) бесплатны и доступны с различных устройств через веб-браузер. Они считаются менее безопасными, чем аппаратные или программные кошельки, и подходят для хранения небольших сумм или для опытных трейдеров, которые доверяют безопасности и хранению платформы.

В заключение, Compound (COMP) предлагает привлекательную возможность для людей, стремящихся получить дополнительный доход за счет кредитования или займов в криптовалюте.

Помимо финансовых выгод, владение токенами COMP дает пользователям право голоса в будущем протокола. Владельцы COMP могут участвовать в принятии решений, касающихся процентных ставок и других вопросов, которые могут напрямую повлиять на их доходы.